Получение кредита или лизинга достаточно важный и ответственный шаг для каждой организации. С одной стороны кредит или лизинг, это возможность значительно расширить текущую деятельность за счет увеличения оборотных средств (кредит), или получения в распоряжение основных средств (лизинг), с другой стороны это достаточно большая ответственность организации и риски неэффективного использования заемного капитала (когда рентабельность по чистой прибыли меньше процентной ставки), потери объектов залога, бизнеса или сумм первоначального и ежемесячных взносов (лизинг). Именно поэтому в требуемый от потенциального заемщика пакет документов обязательно включает финансовую отчетность, а также технико-экономическое обоснование или cash-flo. На основании фактической отчетности и технико-экономического обоснования сотрудники финансово-кредитного учреждения делают выводы об обоснованности сделки, как для инициатора, так и для финансово-кредитного учреждения. С другой стороны, технико-экономическое обоснование позволяет банку или лизинговой компании увидеть Ваш бизнес в «цифрах», измерить основные риски, сделку и понять обоснованность заявки на получение кредита или лизинга, с другой стороны качественно подготовленное технико-экономическое обоснование позволяет сотрудникам банка или лизинговой компании сделать вывод о высоком финансово-экономическом уровне специалистов и ТОП-менеджмента организации, что значительно снижает риски невозврата кредита или отказа от лизинговой сделки. В практике бизнеса технико-экономическое обоснование – это, как правило, прогнозная отчетность организации, включающая прогнозный баланс, отчет о прибылях и убытках и отчет и движении денежных средств на срок превышающий срок кредита или лизинга. Это коренным образом отличается от разработки бизнес-плана. Бизнес-план это намного более объемный и проработанный описательный документ, опирающийся на финансово – экономическую модель инвестиционного проекта. Более подробно о структуре и требованиях к разработке бизнес-плана здесь.
Специалисты консалтинговой компании ООО «Самара-кредит» разрабатывают технико-экономическое обоснование в более расширенном виде, помимо вышеуказанной отчетности разработка технико-экономического обоснования включает:
1. Макроэкономические показатели (ставка рефинансирования, валюты расчета, курс валют и их динамика).
2. Налоговое окружение (выбор системы налогообложения, ставки, периодичность начисления и оплаты налогов и пошлин).
3. Перечень продукции и услуг организации, цены, объем и доход от реализации на каждом шаге планирования (месяц или квартал).
4. Переменные затраты организации. Перечень и нормативны затрат сырья и материалов каждой единицы производимой продукции цены и затраты на сырье и материалы.
5. Штатное расписание и заработная плата персонала.
6. Постоянные расходы (аренда помещений, коммунальные услуги, интернет, телефония, ГСМ, командировочные расходы).
7. Постоянные активы и нормы амортизации.
8. Нормирование оборотного капитала. Среднее время хранения запасов сырья, материалов и готовой продукции, длительность производственного цикла, доля продаж и закупок в кредит, с предоплатой, оплатой по факту отгрузки, средние сроки товарного кредита и авансов.
9. Привлечение заемного капитала (кредит или лизинг). Процентная ставка, сумма кредита и лизинга, график выбора заемных средств, график погашения, сумма первоначального взноса в счет оплаты лизинга.
10. Показатели эффективности инвестиционных затрат (для каждого из участников и в совокупности) с определением ставки дисконтирования, NPV, IRR, а также простого и дисконтируемого периодов окупаемости.
Также в случае требования банка или лизинговой компании составляется минимальная описательная часть с таблицами из финансово-экономической модели.